Options X-Ray: Key Levels рисует на графике ES, MES, SPY или US 500 самые важные опционные уровни текущего момента в виде подписанных линий: стену колл, стену пут, скользкую зону, границу режима и, если включить, пин. Индикатор достаточно добавить на график, и уровни можно читать сразу: никаких профилей, тепловых карт и настройки показателей.
Внешне он похож на Options Chain: Key Levels, но уровни считаются иначе. Options Chain: Key Levels опирается на открытый интерес, который обновляется раз в день. Options X-Ray: Key Levels опирается на позиции маркет-мейкеров, которые пересчитываются каждую минуту, поэтому уровень, появившийся во время сессии, появляется на графике в ту же минуту.
Зачем это нужно
Маркет-мейкеры торгуют опционами с другими участниками, а затем уравновешивают свой риск сделками с фьючерсом ES. На одних уровнях цены это вынуждает их торговать против движения: продавать на росте и покупать на падении, и цена замедляется. На других уровнях им приходится торговать по движению, и цена проходит быстрее. Key Levels показывает, где эти уровни находятся прямо сейчас.
Другие индикаторы Options X-Ray показывают те же силы подробнее: GEX Heatmap — всю картину по цене и времени, Surface Profile — в виде гистограммы. Key Levels берёт только результат: несколько подписанных линий на чистом графике. Это самый короткий путь к пакету Options X-Ray.
Индикатор помогает ответить на вопросы:
- Где ближайший уровень выше и ниже цены, на котором движение, скорее всего, замедлится?
- Есть ли рядом зона, где цена может двигаться быстрее обычного?
- Цена выше или ниже границы режима, и не изменился ли характер дня?
- Какой страйк может притягивать цену в день экспирации?
Key Levels — не торговый сигнал. Индикатор показывает, где сделки маркет-мейкеров сильно влияют на цену. Подтверждайте входы лентой, кластерами и дельтой.
Что нужно знать перед началом работы
| График | Используйте график ES, MES, SPY или US 500. ES и MES работают с любым конкретным контрактом, например ESZ5. Данные — это аналитика OptionsDepth, полученная из рыночных данных CBOE по опционам на индекс S&P 500 (SPX), и они автоматически сопоставляются с графиком. |
| Другие рынки | На любом другом инструменте (NQ, нефть, золото, отдельные акции, криптовалюты) индикатор ничего не рисует и вместо этого показывает поясняющий чип: Options X-Ray: SPX options data · for ES, MES, SPY and US 500 charts only. Для других фьючерсов CME используйте Options Chain: Key Levels. |
| Частота обновления | Уровни пересчитываются раз в минуту. |
| Единицы | Сила уровня показана в контрактах ES: сколько контрактов ES маркет-мейкерам может понадобиться купить или продать на каждый пункт движения цены у этого уровня. |
| Доступ | Индикаторы Options X-Ray входят в отдельный пакет. Если индикатора нет в списке, проверьте, подключён ли пакет в вашем аккаунте. |
| Данные | Построено на поминутной аналитике позиционирования по опционам SPX, полученной из рыночных данных CBOE. Данные и аналитика: OptionsDepth. |
Что означают уровни
У каждого уровня у правого края графика есть подпись с названием и ценой.
| Уровень | Что означает | Чего ожидать |
| CALL WALL | Самая сильная зона выше цены, где сделки маркет-мейкеров идут против движения. | Цена обычно замедляется, останавливается или откатывает. Рисуется зоной с линией в самой сильной точке. |
| PUT WALL | Такая же зона ниже цены. | Цена обычно замедляется и находит поддержку. Рисуется зоной с линией в самой сильной точке. |
| SLIPPERY | Ближайшая зона, где сделки маркет-мейкеров идут по движению. | Цена может проходить этот участок быстрее обычного. Рисуется пунктирной линией с зоной вокруг неё. |
| FLIP | Граница режима. Выше неё сделки маркет-мейкеров обычно гасят движение. Ниже неё — усиливают. | Когда цена пересекает границу, характер дня может измениться: от спокойного диапазона к резким движениям или обратно. |
| PIN (0DTE) | Самый сильный страйк рядом с ценой, где опционы с экспирацией сегодня удерживают цену на месте. | В дни экспирации цену может притягивать к этому страйку. По умолчанию выключен. |
Зона вокруг стены — не украшение. Её ширина показывает, насколько широка область торможения на самом деле. Стена — это не одна цена, от которой цена обязана развернуться.
С каждой стороны можно показать до трёх стен. У главной стены есть зона и толстая линия. Дополнительные стены тоньше и пронумерованы, например CALL WALL 2. Они показывают, где следующая зона торможения, если главная стена будет пробита.
Pin и Max Pain
Pin отвечает на тот же вопрос, что и Max Pain: куда цену может притянуть к экспирации. Max Pain считает контракты и находит страйк, на котором покупатели опционов потеряли бы больше всего. Сам этот подсчёт цену не двигает. Цену двигают сделки маркет-мейкеров вокруг сильного страйка, и именно это показывает Pin. Поэтому Pin не обязан совпадать с Max Pain на публичных сайтах.
Уровни во время сессии и вне её
Уровни пересчитываются каждую минуту. Стена, которой не было утром, к обеду может стать главным уровнем дня, и индикатор сразу это покажет.
Вне торговых часов индикатор показывает прогноз на открытие следующей сессии по последним позициям. На подписи и в карточке стоит пометка outlook, поэтому прогноз никогда не выдаётся за наблюдаемые данные.
Карточка при наведении
Наведите курсор на подпись или линию, чтобы открыть карточку уровня.
Карточка над CALL WALL 7944.85: стена, которая гасит движение. Маркет-мейкерам может понадобиться около 298 контрактов ES на каждый пункт движения цены у этого уровня.
| Часть карточки | Что показывает |
| Вердикт | DAMPING WALL для стен, AMPLIFYING ZONE для скользкой зоны, REGIME BOUNDARY для границы режима, PIN для пина. |
| Цена уровня | Цена на текущем графике и соответствующий уровень SPX, например ES 7944.85 · SPX 7892.00. |
| Короткий вывод | Что уровень делает с ценой в нескольких словах, например price brakes here. |
| Главное число | Сколько контрактов ES маркет-мейкерам может понадобиться купить или продать на каждый пункт движения цены у этого уровня, например ≈ +298 ES contracts to hedge per 1 pt move. |
| Пояснение | Что это значит для цены, например MM hedge against price · expect compression, fades, range. |
Как добавить индикатор
- Откройте график ES, MES, SPY или US 500.
- Нажмите Indicators на верхней панели.
- Выберите группу Options Analytics или введите Options в поиске.
- Выберите Options X-Ray: Key Levels.
- Нажмите Add to chart.
Чтобы изменить настройки позже, снова откройте Indicators, выберите индикатор в разделе Added и нажмите Apply.
Настройки
| Настройка | Что делает |
| Walls, Slippery, Flip, Pin | Включают и выключают каждый тип уровней. По умолчанию стены, скользкая зона и граница режима включены, а пин выключен. |
| Walls per side | Сколько стен показывать выше и ниже цены: от 1 до 3. По умолчанию 1. |
| Max level distance, pts | Уровни дальше от цены, чем это расстояние, не показываются. По умолчанию 200 пунктов. Стена, до которой цена сегодня не дойдёт, только добавляет шум. |
| Label position | Где рисуются подписи: Right (по умолчанию), Left или Center. |
| Line extent | Рисовать линии от последней свечи или на всю ширину графика. |
| Colors | Отдельные цвета для стен, скользкой зоны, границы режима и пина. |
| Zone opacity | Управляет заливкой зон. По умолчанию 26. При 0 зоны скрыты и остаются только линии. |
| Hover tooltip | Управляет карточкой при наведении: Off, On (по умолчанию) или While Ctrl is held. Режим Ctrl сохраняет график чистым и показывает карточку только по запросу. |
| Show status | Показывает строку состояния индикатора. По умолчанию выключено. |
Как работать с индикатором
- Найдите ближайшие стены выше и ниже цены. Они очерчивают область, где движение сегодня, скорее всего, будет замедляться.
- Проверьте, выше или ниже FLIP находится цена. Выше — ждите более спокойного рынка и откатов. Ниже — ждите более быстрых движений с продолжением.
- Если SLIPPERY рядом с ценой, не рассчитывайте, что цена задержится в этой зоне. Она может пройти её быстро.
- В дни экспирации включите Pin и следите, держится ли цена у этого страйка во второй половине дня.
- Подтверждайте входы лентой, кластерами и дельтой.
Чтобы увидеть, откуда берутся уровни и как они смещаются в течение дня, добавьте Options X-Ray: GEX Heatmap или Options X-Ray: Surface Profile.
Устранение неполадок
| Что происходит | Что делать |
| Индикатора нет в списке | Проверьте, подключён ли пакет Options X-Ray в вашем аккаунте. |
| Уровни не рисуются, а на графике чип "Options X-Ray: SPX options data · for ES, MES, SPY and US 500 charts only" | Инструмент графика не поддерживается. Откройте график ES, MES, SPY или US 500. |
| Нет уровня PIN | Pin по умолчанию выключен. Включите его в настройках. |
| Стена пропала или стен меньше, чем ожидалось | Стена может быть дальше от цены, чем Max level distance, pts. Увеличьте расстояние или число стен на сторону. |
| Уровни сместились в течение дня | Так и должно быть. Позиции меняются, а уровни пересчитываются каждую минуту. |
| На подписи и в карточке пометка outlook | Рынок закрыт. Индикатор показывает прогноз на открытие следующей сессии. |
| Уровни отличаются от Options Chain: Key Levels | Так и должно быть. Options Chain: Key Levels использует дневной открытый интерес, а Options X-Ray: Key Levels — позиции маркет-мейкеров, которые пересчитываются каждую минуту. |
| Pin отличается от Max Pain на других сайтах | Так и должно быть. Max Pain считает контракты, а Pin показывает, где сделки маркет-мейкеров удерживают цену. |
| Уровни выглядят неточными, а в строке состояния упоминается калибровка | На графике недостаточно истории, чтобы точно сопоставить уровни индекса с графиком. Загрузите больше дней на график и при необходимости включите Show status. |
Статья помогла?
Отлично!
Спасибо за ваш отзыв
Извините, что не удалось помочь!
Спасибо за ваш отзыв
Комментарий отправлен
Мы ценим вашу помощь и постараемся исправить статью