Options X-Ray: Strike Heatmap показывает на графике ES, MES, SPY или US 500, как изменялась сила каждого опциона на страйке в течение сессии. По умолчанию он показывает, ожидается ли, что хеджирование маркет-мейкеров на каждом страйке будет ослаблять или усиливать движение цены. Каждый страйк отображается в виде горизонтального трека позади свечей. Чем ярче трек, тем важнее уровень в данный момент.
Карта помогает увидеть, когда появился важный уровень, когда он усилился и когда исчез. Уровень, который утром не имел значения, к полудню может стать главным уровнем дня.
Почему это полезно
Профиль позиции на один момент показывает, где сейчас находятся крупные уровни, но не показывает, как они формировались. У сессии есть история: уровни появляются, набирают силу и затухают. Strike Heatmap раскрывает эту историю на графике, где время отложено по горизонтальной оси, а страйки — по вертикальной.
То, что показывают треки, зависит от настройки Exposure.
| Mode | Что показывает | На какие вопросы отвечает |
| Market makers | Как хеджирование маркет-мейкеров может влиять на цену на каждом страйке. Это настройка по умолчанию. | Где цена может стать липкой или ускориться? Когда появилась стена, на которой цена застряла? |
| Participant group | Позиция розничных трейдеров, профессионалов, фирм, брокеров или всех клиентов вместе на каждом страйке. | Когда фирмы начали набирать позицию на этом страйке? Они всё ещё удерживают её? |
Strike Heatmap — это не торговый сигнал. Он показывает, где и когда существовали крупные позиции. Подтверждайте входы через tape, clusters и delta.
Что нужно знать перед началом
| Chart | Используйте график ES, MES, SPY или US 500. ES и MES работают с любым конкретным контрактом, например ESZ5. Данные поступают из опционов на индекс S&P 500 на CBOE и автоматически отображаются на графике. |
| Other markets | На любом другом инструменте (NQ, нефть, золото, отдельные акции, crypto) индикатор ничего не отображает и вместо этого показывает поясняющий chip: Options X-Ray: SPX options data · for ES, MES, SPY and US 500 charts only. |
| Update frequency | Данные обновляются раз в минуту. |
| Units | Значения отображаются в ES contracts, а не в option contracts. В Gamma (GEX) — режиме MM значение показывает, сколько ES contracts маркет-мейкерам может потребоваться купить или продать на один пункт движения цены. В Delta (DEX) — режимах MM и participant-group оно показывает риск на страйке, пересчитанный в экспозицию по ES futures. |
| Access | Индикаторы Options X-Ray входят в отдельный пакет. Если индикатора нет в списке, проверьте, включён ли пакет в вашей учётной записи. |
Это не open interest. Карта показывает риск на страйке, а не количество контрактов. Далёкий страйк с большим числом контрактов может выглядеть здесь слабым, если он мало влияет на цену. По этой причине уровни не обязаны совпадать с графиками open-interest.
Как читать карту
| Элемент | Значение |
| Track | Один страйк в течение сессии. |
| Brightness | Величина выбранной экспозиции на этом страйке и в это время. Яркий трек — это крупный уровень. |
| Color | Знак выбранного значения. В Gamma (GEX) — режиме MM он показывает, ослабляет ли уровень движение цены или усиливает его. В Charm (CEX) — режиме MM он показывает, нужно ли маркет-мейкерам продавать или покупать. В режиме participant-group он показывает экспозицию вверх или вниз. |
| Track становится ярче | Уровень усилился. |
| Track бледнеет | Уровень ослаб или опционы истекли. |
Противоположные цвета означают противоположные значения, а не одно и то же. Ярко-зелёный и ярко-красный могут быть одинаково сильными уровнями, но иметь противоположное влияние.
Exposure: что отображать
Настройка Exposure выбирает, какое значение отображается на треках.
| Value | Что показывает |
| Gamma (GEX) — MM | Где хеджирование маркет-мейкеров может ослаблять или усиливать движение цены. Это настройка по умолчанию. |
| Delta (DEX) — MM | Сколько ES futures удерживают маркет-мейкеры против каждого страйка. |
| Vanna (VEX) — MM | Где маркет-мейкерам может потребоваться торговать ES futures, если изменится волатильность. |
| Charm (CEX) — MM | Где маркет-мейкерам может потребоваться торговать ES futures просто потому, что проходит время. В этом режиме цвета показывают направление: красный означает давление продаж. |
| Participant group position | Позиция розничных трейдеров, профессионалов, фирм, брокеров или всех клиентов вместе без учёта маркет-мейкеров. |
Экспирации
Настройка Expirations выбирает, какие опционы используются для построения карты.
| Value | Какие опционы включены |
| 0DTE (expiring today) | Опционы с экспирацией сегодня. Это настройка по умолчанию. Обычно именно эти опционы удерживают основную часть позиций возле текущей цены. |
| Next expiration | Ближайшая дата экспирации после сегодняшнего дня. |
| E+2, E+3, E+4 | Вторая, третья и четвёртая будущие даты экспирации. Праздничные недели могут сдвигать даты. |
| OPEX (monthly) | Ближайшая месячная серия опционов, обычно содержащая крупные накопленные позиции. |
| End of month | Последняя дата экспирации в календарном месяце. |
| This week (to Friday) | Все опционы до пятницы включительно, включая опционы на сегодня. |
| Rest of week (E+1..Fri) | Все опционы до пятницы, кроме опционов на сегодня. В пятницу этот список может быть пустым. |
Сравните 0DTE с Rest of week, чтобы отделить сегодняшние уровни от уровней, которые могут сохраниться после закрытия сегодняшнего дня. Чтобы увидеть позиционирование в середине недели, проверьте даты экспирации по дням.
Карточка подсказки
Наведите курсор на трек, чтобы открыть карточку страйка.
| Card part | Что показывает |
| CALLS / PUTS | Какая часть значения на страйке приходится на call опционы, а какая — на put опционы. |
| Colored conclusion | Что уровень делает с ценой, например ослабляет ли он движение или усиливает его. |
Как добавить индикатор
- Откройте график ES, MES, SPY или US 500.
- Нажмите Indicators на верхней панели.
- Выберите группу Options Analytics или введите Options в поиске.
- Выберите Options X-Ray: Strike Heatmap.
- Нажмите Add to chart.
Чтобы изменить настройки позже, снова откройте Indicators, выберите индикатор в разделе Added и нажмите Apply.
Настройки
| Setting | Что делает |
| Exposure | Выбирает, какое значение отображается. По умолчанию — Gamma (GEX) — MM. |
| Expirations | Выбирает, какие опционы включаются. По умолчанию — 0DTE (expiring today). |
| Color scheme | Управляет цветами карты. По умолчанию — от красного через светлый к зелёному. |
| Brightness | Управляет общей яркостью карты. По умолчанию — умеренная, чтобы треки не перекрывали свечи. |
| Contrast | Управляет тем, насколько сильно различаются слабые и сильные страйки. По умолчанию — высокий. |
| Hover tooltip | Управляет карточкой при наведении: Off, On (по умолчанию) или While Ctrl is held. Режим Ctrl сохраняет чистый вид графика и показывает карточку только по запросу. |
| Show status | Показывает строку состояния индикатора в углу графика. По умолчанию отключено. |
Как работать с индикатором
Strike Heatmap используется вместе с Options X-Ray: Strike Profile. Они показывают один и тот же тип данных разными способами.
| Indicator | Когда он полезнее |
| Strike Profile | Когда нужен точный снимок на конкретный момент, с числовыми значениями, или посуточное сравнение нескольких сессий. |
| Strike Heatmap | Когда нужна история сессии: где уровни появились, усилились и исчезли. |
- Найдите самые яркие треки возле текущей цены.
- Проверьте, когда они появились: это давние уровни или новые?
- Посмотрите, как цена вела себя ранее в течение дня, когда подходила к этим трекам.
- Переключите Exposure на participant group, чтобы увидеть, кто стоит за уровнем.
- Используйте Strike Profile для точных текущих значений.
Устранение неполадок
| Что происходит | Что делать |
| Индикатора нет в списке | Проверьте, включён ли пакет Options X-Ray в вашей учётной записи. |
| Карта не отображается, а на графике показан chip "Options X-Ray: SPX options data · for ES, MES, SPY and US 500 charts only" | Инструмент графика не поддерживается. Откройте график ES, MES, SPY или US 500. |
| Карта не отображается на поддерживаемом графике | В выходные и праздничные дни новых данных нет, но предыдущие сессии всё равно должны отображаться. |
| Rest of week пуст | Если сегодня пятница, это ожидаемо: в неделе не осталось более поздних экспираций. |
| Изображение резко изменилось утром в пятницу | Если выбрано 0DTE и это третья пятница месяца, месячные опционы могли истечь утром, и индикатор переключился на недельные опционы. Это ожидаемо. |
| Уровни не совпадают с графиками open-interest | Это ожидаемо. Heatmap показывает риск на страйке, а не количество контрактов. |
| Уровни выглядят неточными, а статус упоминает calibration | На графике недостаточно истории, чтобы точно сопоставить уровни индекса с графиком. Загрузите на график больше дней и при необходимости включите Show status. |
Статья помогла?
Отлично!
Спасибо за ваш отзыв
Извините, что не удалось помочь!
Спасибо за ваш отзыв
Комментарий отправлен
Мы ценим вашу помощь и постараемся исправить статью